每經(jīng)記者 陳晴    每經(jīng)編輯 張海妮    

停牌一天后，漢商集團(tuán)（600774,SH）在11月27日晚間披露了閻志的要約收購(gòu)計(jì)劃書。公告顯示，閻志擬要約收購(gòu)2156萬(wàn)股股份，占漢商集團(tuán)總股本的9.5%；要約收購(gòu)價(jià)格為15.79元/股，較11月26日收盤價(jià)溢價(jià)31.15%。

就此次要約收購(gòu)，漢商集團(tuán)公告稱，本次權(quán)益變動(dòng)可能導(dǎo)致公司控股股東及實(shí)際控制人發(fā)生變化，公司股票將于2018年11月28日復(fù)牌。

可能接近但不會(huì)觸及退市紅線

自從2012年9月份首次舉牌至今，閻志入股漢商集團(tuán)已經(jīng)長(zhǎng)達(dá)6年多。在此次進(jìn)行部分要約收購(gòu)以前，閻志及其一致行動(dòng)人卓爾控股持有漢商集團(tuán)30%的股份。

根據(jù)11月27日晚間公告的要約收購(gòu)報(bào)告書，此次要約收購(gòu)價(jià)格為15.79元/股，相比漢商集團(tuán)11月26日收盤價(jià)（12.04元/股）溢價(jià)31.15%。以此次擬要約收購(gòu)股份2156萬(wàn)股計(jì)算，本次要約收購(gòu)所需資金總額為3.40億元。收購(gòu)人已將不低于本次收購(gòu)資金總額20%的履約保證金7000萬(wàn)元存入相關(guān)賬戶。

股本結(jié)構(gòu)方面，要約收購(gòu)報(bào)告書顯示，根據(jù)今年10月31日的《漢商集團(tuán)大股東情況表》，漢商集團(tuán)非社會(huì)公眾股合計(jì)1.48億股，占公司總股本的65.06%。也就是說(shuō)，若閻志此次要約收購(gòu)按計(jì)劃實(shí)施完畢，按照2156萬(wàn)股，即9.5%的要約收購(gòu)上限計(jì)算，漢商集團(tuán)剩余社會(huì)公眾股的占比將降至25.44%，接近但未觸及25%的退市紅線。

本次要約收購(gòu)期限為2018年11月30日至2019年1月2日，生效條件為在要約期屆滿前最后一個(gè)交易日15:00時(shí)，預(yù)受要約的漢商集團(tuán)股票申報(bào)數(shù)量不低于1724.80萬(wàn)股（占漢商集團(tuán)股份總數(shù)的7.60%）。若要約期屆滿時(shí)，預(yù)受要約的股份數(shù)量未達(dá)到上述數(shù)量，則本次要約收購(gòu)不生效。 

或引發(fā)控制權(quán)及實(shí)控人變更

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，今年以來(lái)，漢商集團(tuán)已出現(xiàn)第二次股東發(fā)起要約收購(gòu)的情形。今年1月份，漢商集團(tuán)控股股東武漢市漢陽(yáng)區(qū)國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理辦公室（以下簡(jiǎn)稱漢陽(yáng)國(guó)資）完成對(duì)公司5.01%股權(quán)的要約收購(gòu)，隨之持有漢商集團(tuán)35.01%的股權(quán)。

若此次要約收購(gòu)順利完成，閻志方面的持股比例將超過漢陽(yáng)國(guó)資的持股比例。就此，漢商集團(tuán)公告稱，本次權(quán)益變動(dòng)可能導(dǎo)致公司控股股東及實(shí)際控制人發(fā)生變化。

那么，閻志為何對(duì)漢商集團(tuán)如此青睞？要約收購(gòu)報(bào)告書指出，收購(gòu)人看好上市公司發(fā)展?jié)摿Γ瑪M通過本次要約收購(gòu)增加對(duì)上市公司的持股比例。屆時(shí)，收購(gòu)人將利用自身資源優(yōu)勢(shì)和業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)，幫助上市公司提升管理效率，優(yōu)化資源配置?！睹咳战?jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，閻志及卓爾控股旗下尚無(wú)A股上市公司平臺(tái)。

要約收購(gòu)報(bào)告書還提到，收購(gòu)人不存在未來(lái)12個(gè)月內(nèi)改變上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)或者對(duì)上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)作出重大調(diào)整的計(jì)劃。但未來(lái)12個(gè)月內(nèi)，將按照有關(guān)規(guī)定提名上市公司董事、監(jiān)事候選人，由上市公司股東大會(huì)選舉產(chǎn)生新的董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)成員，并由董事會(huì)決定聘任相關(guān)高級(jí)管理人員。

針對(duì)此次閻志的要約收購(gòu)，截至發(fā)稿漢陽(yáng)國(guó)資方面尚無(wú)公開表態(tài)。