每經(jīng)記者 賀娟娟    每經(jīng)編輯 師安鵬

眾所知周，我國(guó)當(dāng)前民間借貸年利率上限24%，超過(guò)36%則是赤裸裸的高利貸。

降低標(biāo)準(zhǔn)上限，于融資企業(yè)或個(gè)體，自然雙手贊成，尤其對(duì)于被銀行“嫌棄”的中小微企業(yè)而言。

但另一方面，幾經(jīng)發(fā)展，民間借貸已成為金融體系中不可或缺的一員。

如大幅降低利率標(biāo)準(zhǔn)上限，難免挫傷其積極性，造成市場(chǎng)萎縮，由此是否反而會(huì)進(jìn)一步加劇融資難度？

民間借貸的是與非

提及民間借貸，很容易聯(lián)想到“校園裸貸”、“暴力催債”、“高利貸”，或者“跑路”老板們留下的一地雞毛，于歡案的血色記憶……

于是仿佛談虎色變，對(duì)其畏而遠(yuǎn)之。

實(shí)際上，作為一種常見(jiàn)的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，民間借貸自古有之，早在西周就嶄露頭角，彼時(shí)主要是實(shí)物借貸為主，以低息為特點(diǎn)。

1984年,新中國(guó)第一家私人錢(qián)莊——方興錢(qián)莊誕生，在數(shù)度浮沉于“地上”、“地下”、“合法”與“非法”之間，現(xiàn)代民間金融市場(chǎng)開(kāi)始蓬勃發(fā)展。

2015年8月，最高人民法院發(fā)布《最高人民法院關(guān)于審理民間借貸案件適用法律若干問(wèn)題的規(guī)定》，為民間借貸正名，并確定了年利率標(biāo)準(zhǔn)上限24%，超過(guò)36%為無(wú)效借貸。

圖片來(lái)源〡攝圖網(wǎng)

時(shí)至今日，民間借貸作為正規(guī)金融有益和必要的補(bǔ)充，已然成為實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資的重要渠道。

尤其對(duì)于民營(yíng)經(jīng)濟(jì)和中小企業(yè)而言，創(chuàng)業(yè)之初規(guī)模小、成長(zhǎng)速度快、資金需求迫切，但銀行迫于風(fēng)控收緊壓力，貸款審核越發(fā)嚴(yán)苛——為求存求活，企業(yè)往往選擇便捷、靈活、高效的民間資金，逃離“秦瓊賣(mài)馬”困境。

但另一方面，不可否認(rèn)，民間借貸超高利率具有極大誘惑，出借方很可能并不滿足于遠(yuǎn)超銀行存款或部分理財(cái)產(chǎn)品的收益，或者選擇在司法不介入的24%-36%年息范圍中獲取高額短期利潤(rùn)，或者鋌而走險(xiǎn)，采用高利貸、套路貸等違法犯罪行為謀取巨額非法利益。

數(shù)年前，陜北民間金融市場(chǎng)崩盤(pán)可謂真實(shí)寫(xiě)照。

提議降至12%-15%

從灰色地帶走到陽(yáng)光地帶，最高法對(duì)民間借貸的正名與約束功不可沒(méi)。

民間資本市場(chǎng)也確實(shí)在銀行金融機(jī)構(gòu)難以發(fā)力的地方，起到了舉足輕重的作用。

但“變才是永恒的不變”。

在全國(guó)政協(xié)委員、陜西省高級(jí)人民法院副院長(zhǎng)鞏富文看來(lái)，現(xiàn)行民間借貸利率法定上限過(guò)高，已經(jīng)難以適應(yīng)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)新形勢(shì)。

“資本的逐利性導(dǎo)致資金流向更便捷獲利的渠道，社會(huì)資金不再熱衷于實(shí)業(yè)經(jīng)濟(jì)。”中小企業(yè)在疫情大背景下的生存更顯艱難。

與此同時(shí)，企業(yè)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)普遍不足以支撐高額融資利息，民間借貸的高利率又增加了債務(wù)違約機(jī)會(huì)，民間借貸糾紛案件呈高發(fā)態(tài)勢(shì)與此不無(wú)關(guān)系。

圖片來(lái)源〡視覺(jué)中國(guó)

據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，全國(guó)法院在2018年審結(jié)民間借貸案件達(dá)223.6萬(wàn)件，可見(jiàn)民間借貸糾紛案件占比之高、數(shù)量之大。

針對(duì)這些問(wèn)題，鞏富文建議——

將民間借貸保護(hù)利率上限降至年利率12%—15%之間，并取消自然利率。突出民間借貸“互助性”本位，實(shí)現(xiàn)民間借貸與金融借貸的良性互補(bǔ)，消除民間借貸的暴利屬性，降低融資成本，以實(shí)現(xiàn)金融對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的有力支撐，推動(dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)健康發(fā)展。

此外，粉巷財(cái)經(jīng)（ID：nbdfxcj）注意到，民間借貸利率法定上限下調(diào)的呼聲并非今年才有。

2018年全國(guó)政協(xié)委員、民建天津市委副主委、慶達(dá)投資集團(tuán)有限公司董事長(zhǎng)孫太利，2019年全國(guó)政協(xié)委員、河南省高級(jí)人民法院副院長(zhǎng)史小紅，均在全國(guó)兩會(huì)期間做過(guò)類似的提案建議。

“良方”與否頗有爭(zhēng)議

降低民間借貸利率法定上限，出發(fā)點(diǎn)無(wú)疑是好的，但是否為刺激實(shí)體經(jīng)濟(jì)活力的一劑“良方”，各方聲音并不一致。

比如在陜西樹(shù)理律師事務(wù)所何宏斌律師看來(lái)，“下調(diào)利率上限有可能反而導(dǎo)致民間借貸市場(chǎng)的萎縮。”

其認(rèn)為，現(xiàn)行民間借貸利率標(biāo)準(zhǔn)有其合理性，適用于社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展現(xiàn)狀——既能保護(hù)民間資金規(guī)范借貸，也能限制過(guò)高利息對(duì)實(shí)體業(yè)的打擊。

而受疫情等諸多影響，經(jīng)濟(jì)下行壓力持續(xù)存在，企業(yè)和個(gè)人均生存維艱，投資風(fēng)險(xiǎn)顯著增加，這種情況下，民間借貸本身就會(huì)萎縮，若下調(diào)法定上限，投資意愿將進(jìn)一步降低。

上述觀點(diǎn)得到一位不愿具名的風(fēng)投人士支持，“不能只看到民間借貸高額利率帶來(lái)的高收益，而不考慮其融資成本。事實(shí)上，與銀行等金融機(jī)構(gòu)相比，小額貸款公司往往融資成本就很高，其實(shí)際收益是比較有限的。”

圖片來(lái)源〡視覺(jué)中國(guó)

StarlaSpace加速孵化器創(chuàng)始人戴波亦表示，對(duì)于企業(yè)而言，自然希望貸款利率下調(diào)，降低融資成本，但首先得確保能貸到錢(qián)，而且前置條件不能太苛刻，尤其對(duì)于科技型企業(yè)。

“直接解決融資難融資貴的問(wèn)題，還是需要從銀行等金融機(jī)構(gòu)著手完善。民間借貸市場(chǎng)做好監(jiān)管，使其規(guī)范運(yùn)作發(fā)展，增加政府或者第三方公立性平臺(tái)的介入，增強(qiáng)合規(guī)與安全是重中之重。”

而對(duì)于如何引導(dǎo)“熱錢(qián)”流向?qū)嶓w業(yè)，何宏斌的建議是，民間資金借貸相關(guān)方都要發(fā)力。

其中，政府角色很關(guān)鍵。

一方面，政府通過(guò)大型民生工程項(xiàng)目，如近期的老火車站改建，帶動(dòng)產(chǎn)業(yè)鏈條各環(huán)節(jié)的諸多企業(yè)、直至普通民工，激發(fā)經(jīng)濟(jì)活力。

但與此同時(shí)，政府需愛(ài)惜“羽毛”，提高公信力和信譽(yù)度。

“公共項(xiàng)目結(jié)束后政府未結(jié)算付款而導(dǎo)致的糾紛并不鮮見(jiàn)，不少融資墊付的承包企業(yè)因此陷入發(fā)展泥潭。”

此外，何宏斌提到，治理民間借貸市場(chǎng)諸多亂象，浙江新近出臺(tái)的民間借貸相關(guān)新規(guī)——單筆借款金額超過(guò)300萬(wàn)需進(jìn)行備案，或可作為有益借鑒。

“備案既對(duì)雙方的借貸關(guān)系進(jìn)行了確定，同時(shí)，要求對(duì)借款來(lái)源、用途做以說(shuō)明，可以很大程度杜絕違法犯罪行為。”

（封面圖來(lái)源：視覺(jué)中國(guó)）

投稿、爆料請(qǐng)發(fā)送至郵箱：mjxafxcj@nbd.com.cn

加入粉巷社群請(qǐng)掃碼粉巷財(cái)經(jīng)公眾號(hào)文末二維碼