2020年3月20日，天津銀行（1578.HK）在香港聯(lián)交所發(fā)布了2019年全年業(yè)績公告。公告顯示，天津銀行2019年實現(xiàn)營業(yè)收入170.5億元，同比大幅增長40.5%；實現(xiàn)撥備前利潤130.6億元，較2018年增長50.2%。

值得一提的是，天津銀行2019年大幅計提各項減值準備74.3億元，同比增長113.4%。在撥備計提后，該行2019年實現(xiàn)凈利潤46.1億元，同比增長8.9%。

2019年，該行平均總資產(chǎn)回報率0.69%、平均權(quán)益回報率9.32%，較2018年分別提升0.07和0.17個百分點。董事會建議2019年每十股派息1.8元(含稅)，即總共派息10.93億元。

在城商行業(yè)績逐步分化的背景下，天津銀行2019年收入和利潤大幅增長，該行在業(yè)績公告中披露主要得益于資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)的調(diào)整和加強定價管理。

2019年業(yè)績公告顯示，天津銀行凈息差由2018年的1.59%上升到2019年的2.21%，提升62個基點，凈利差由2018年的1.23%上升到2019年的1.88%，提升65個基點。連續(xù)兩年實現(xiàn)凈利差和凈息差的“雙升”。

截至2019年末，天津銀行資本充足率為15.24%，較2018年上升0.71個百分點。其中一級資本充足率10.63%，核心一級資本充足率10.62%，較2018年均上升0.79個百分點。

資產(chǎn)負債表“加減法”

在天津銀行的收入結(jié)構(gòu)中，凈利息收入仍是主要部分。該行2019年實現(xiàn)凈利息收入為132.23億元，同比增長97.2%；實現(xiàn)手續(xù)費和傭金凈收入為22.66億元，同比增長47.4%。

利息收入的增加，主要是由于該行生息資產(chǎn)平均余額由2018年末的6582億元增加至2019年末的6635億元，生息資產(chǎn)平均收益率由2018年末的4.75%增加33個基點至2019年末的5.08%。

2019年，天津銀行進一步優(yōu)化資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)，對貸款等科目做了“加法”，加大了信貸投放力度，而對投資、同業(yè)負債等業(yè)務(wù)做了“減法”。

業(yè)績公告顯示，2019年天津銀行在資產(chǎn)端加大了對實體經(jīng)濟的投放力度，客戶貸款及墊款的平均余額較2018年增長18.8%至3005.49億元。

在持續(xù)壓降投資資產(chǎn)做“減法”的同時，該行大幅調(diào)整投資結(jié)構(gòu)。投資證券及其他金融資產(chǎn)平均余額較2018年下降9.6%，其中投資信托受益權(quán)、理財產(chǎn)品及資產(chǎn)管理計劃等資產(chǎn)的平均余額較2018年下降19.9%，而債券投資等標準化資產(chǎn)的平均余額較2018年上升3.2%。

在負債端，天津銀行加大存款營銷力度，拓寬負債來源，融資成本進一步下降。業(yè)績公告中披露，該行同業(yè)負債余額占總負債余額的比例(根據(jù)監(jiān)管口徑計算)由2018年末的30.09%下降至2019年末的26.72%。

結(jié)構(gòu)調(diào)整的同時，天津銀行表示還加強了定價管理，實現(xiàn)了凈利差和凈息差的大幅提升。

比如，天津銀行客戶貸款及墊款的平均收益率由2018年度的5.55%增加121個基點至2019年的6.76%。而信托受益權(quán)、基金、理財產(chǎn)品及資產(chǎn)管理計劃等，由于收益下降至4.08%，該行也將規(guī)模壓降了19.9%。

在負債成本方面，該行客戶存款的平均付息率由2018年的2.99%略上升1個基點至2019年的3.00%，基本保持穩(wěn)定。

大力發(fā)展零售業(yè)務(wù)

2019年資產(chǎn)負債表不斷優(yōu)化的同時，天津銀行的貸款結(jié)構(gòu)也同步進行了調(diào)整，力爭公司業(yè)務(wù)和零售業(yè)務(wù)并駕齊驅(qū)。

業(yè)績公告顯示，該行2019年末的公司貸款余額1484.64億元，較上年末減少了13.6%。同期，天津銀行的個人貸款達到了1271.42億元，較2018年末增加了19.9%。

公司業(yè)務(wù)方面，天津銀行表示，2019年更有針對性地開展“四個一批”管理，即支持國家重點戰(zhàn)略建設(shè)，“新增一批”重點區(qū)域內(nèi)的新興產(chǎn)業(yè)客戶和小微企業(yè)客戶；建立“一對一”公司客戶賬戶規(guī)劃機制，深度經(jīng)營存量客戶，穩(wěn)定“維護一批”業(yè)績水平，提升“維持一批”質(zhì)量效益；夯實風險識別和風控手段，“退出一批”高能耗、高污染企業(yè)和風險聚積客戶。

截至2019年末，天津銀行個人消費貸款為916.6億元，較上年增長17.7%。該行解釋稱，“個人消費貸款的增長主要是由于2019年我行互聯(lián)網(wǎng)個人貸款業(yè)務(wù)規(guī)模不斷增長”。

2019年，天津銀行以“超常規(guī)發(fā)展大零售”戰(zhàn)略為統(tǒng)領(lǐng)，強力高效推動各項工作措施，主要經(jīng)營指標實現(xiàn)高質(zhì)量、超常規(guī)發(fā)展。

比如，在客戶拓展方面，該行緊密圍繞網(wǎng)點周邊“3公里”商圈，指導(dǎo)分支機構(gòu)自建場景，實現(xiàn)相互導(dǎo)流，批量開展零售業(yè)務(wù)，拓展了涵蓋教育醫(yī)療、旅游健身、美食商超、商貿(mào)中心等各類日常高頻消費支付場景90余個。

2019年天津銀行的個人經(jīng)營類貸款快速增加。截至2019年末，該行個人經(jīng)營類貸款余額達113.83億元，較2018年末增加153.1%。

個人經(jīng)營類貸款增長的主要原因，天津銀行解釋為有效落實“轉(zhuǎn)型+創(chuàng)新”雙軌戰(zhàn)略，線下線上結(jié)合，積極拓寬在線服務(wù)渠道，開發(fā)線上貸款產(chǎn)品，推出“銀稅e貸”“商超e貸”等專項個人經(jīng)營在線自營貸款產(chǎn)品，豐富在線獲客渠道，強化獨立風控審批，業(yè)務(wù)規(guī)模和客戶規(guī)模均得到較大幅度的增長。

還值得一提的是，該行2019年的票據(jù)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)快速增長。規(guī)模由2018年末的22.65億元增長494.9%到2019年末的134.74億元。

資產(chǎn)質(zhì)量保衛(wèi)戰(zhàn)

在業(yè)務(wù)快速發(fā)展的同時，天津銀行表示該行持續(xù)加強信用風險的管控，保持資產(chǎn)質(zhì)量的穩(wěn)定。

截至2019年末，按照貸款五級分類劃分，該行正常類貸款占比為93.49%；關(guān)注類貸款為133.78億元，占比為4.55%；不良貸款為57.65億元，較上年末增加10.34億元，不良貸款率為1.96%，較2018年末上升0.32個百分點。

與此同時，該行大幅計提了撥備，當年一次性核銷了渤鋼系企業(yè)司法重整帶來的當期損失，抵御風險能力切實增強。2019年末，該行撥備覆蓋率為220.58%，撥貸比為4.36%，位居全國城商行前列。

業(yè)績公告披露，天津銀行2019年公司貸款不良率由2018年末的2.25%升至2019年末的2.82%，原因是個別公司客戶還款能力減弱。

個人貸款不良率有所上升，但由于該行已經(jīng)建立起基于大數(shù)據(jù)技術(shù)的統(tǒng)一風控平臺體系，擁有較高水平的自主風控能力，確保了其個人貸款不良率總體保持在低位。2019年末，該行個人貸款不良率為1.12%。

分行業(yè)看，天津銀行的不良貸款主要來自于制造業(yè)和批發(fā)零售業(yè)。截至2019年末，該行制造業(yè)公司貸款的不良貸款率為6.96%，制造業(yè)公司貸款不良占該行不良公司貸款總額的42.5%。此外，截至2019年末，該行批發(fā)和零售業(yè)公司貸款的不良率達到了7.42%，占公司類不良貸款的41.0%。

在風險管控上，天津銀行高管層表示，該行的措施是嚴格授信審批和貸后管理，有序釋放和化解高風險資產(chǎn)。對于新增貸款，嚴控質(zhì)量，把好“入口關(guān)”，制定年度授信政策指引，規(guī)范盡職調(diào)查要求，強化授信業(yè)務(wù)面簽核保工作，加強貸款投向管理和貸后管理。積極推動存量業(yè)務(wù)風險有序釋放，對歷史形成的不良資產(chǎn)和高風險預(yù)警資產(chǎn)通過依法收貸、債務(wù)重組、核銷等多種方式逐步化解，做到風險總體可控。