每經(jīng)記者 劉海軍    每經(jīng)實(shí)習(xí)記者 李一瑋    每經(jīng)編輯 何劍嶺    

圖片源自：攝圖網(wǎng)

在今日召開的例行新聞發(fā)布會(huì)上，證監(jiān)會(huì)公布了近日對(duì)7宗內(nèi)幕交易案件作出的行政處罰情況。

火山君（微信公眾號(hào)：huoshan5188）注意到，受罰金額最大的當(dāng)屬潘勇。因內(nèi)幕交易兩只股票，證監(jiān)會(huì)對(duì)潘勇“罰一沒五”，總罰沒金額近9000萬元，并對(duì)其采取10年證券市場(chǎng)禁入措施。

此外，近日因內(nèi)幕交易被處罰的還有“三環(huán)集團(tuán)”董事長(zhǎng)的配偶、兒媳等，與維格娜絲收購(gòu)Teenie Weenie有關(guān)的銀行員工、銀行員工的父親和朋友等人。

某券商投行人士向火山君（微信公眾號(hào)：huoshan5188）表示：“投行在開展業(yè)務(wù)時(shí)，對(duì)內(nèi)幕信息的隔離制度是尤為嚴(yán)格的。在提及內(nèi)幕信息的時(shí)候，會(huì)再三向企業(yè)強(qiáng)調(diào)證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定，比如內(nèi)幕知情人申報(bào)、內(nèi)幕交易的處罰和內(nèi)幕交易導(dǎo)致的股價(jià)異動(dòng)可能直接導(dǎo)致重組無法實(shí)施之類的情況。”由此看來，雖然內(nèi)幕信息相關(guān)制度要求被反復(fù)強(qiáng)調(diào)，但仍然止不住某些內(nèi)幕信息知情人對(duì)利益的覬覦，進(jìn)而以身試險(xiǎn)。

證監(jiān)會(huì)表示，內(nèi)幕交易違法行為經(jīng)常呈現(xiàn)出窩案特征，多名違法行為人聚焦同一內(nèi)幕信息進(jìn)行“圍獵”，甚至互相建議、彼此串聯(lián)，必須嚴(yán)懲。

內(nèi)幕交易違法行為呈現(xiàn)出窩案特征

在今日召開的例行發(fā)布會(huì)上，證監(jiān)會(huì)公布了近日對(duì)7宗內(nèi)幕交易案件作出的行政處罰情況。證監(jiān)會(huì)表示，內(nèi)幕交易違法行為經(jīng)常呈現(xiàn)出窩案特征，多名違法行為人聚焦同一內(nèi)幕信息進(jìn)行“圍獵”，甚至互相建議、彼此串聯(lián)，必須嚴(yán)懲。

火山君（微信公眾號(hào)：huoshan5188）注意到，參與這幾起內(nèi)幕交易的內(nèi)幕信息知情人有上市公司實(shí)控人的弟弟，有董事長(zhǎng)的配偶、兒媳和子公司高管的叔叔，也有與上市公司收購(gòu)項(xiàng)目有關(guān)的銀行員工、銀行員工的父親、朋友等人。

其中，被處罰金額最多的當(dāng)屬潘勇，作為“天成控股”和“銀河生物”實(shí)際控制人潘某之弟，同時(shí)也是上述兩家上市公司第一大股東銀河天成集團(tuán)股東。潘勇借用并實(shí)際控制“黃某國(guó)”證券賬戶，安排某證券從業(yè)人員操作下單，內(nèi)幕交易“天成控股”和“銀河生物”。最終，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)潘勇“罰一沒五”，總罰沒金額近9000萬元。同時(shí)，證監(jiān)會(huì)對(duì)潘勇采取10年證券市場(chǎng)禁入措施。

圖片源自：證監(jiān)會(huì)官方網(wǎng)站

此外，圍繞“長(zhǎng)盈精密與三環(huán)集團(tuán)共同投資設(shè)立合資公司”這一內(nèi)幕信息，三環(huán)集團(tuán)董事長(zhǎng)張某鎮(zhèn)兒媳李栒、三環(huán)集團(tuán)董事張某翀配偶楊紹華、三環(huán)集團(tuán)子公司三環(huán)電子副總經(jīng)理黃某云的叔叔黃萬忠等3人基于與內(nèi)幕信息知情人的特定關(guān)系或聯(lián)絡(luò)接觸，在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，明顯異常地交易了“長(zhǎng)盈精密”，構(gòu)成證券法明確禁止的內(nèi)幕交易行為；

同時(shí)還有，圍繞“維格娜絲擬以現(xiàn)金方式收購(gòu)衣念香港及其關(guān)聯(lián)方持有的Teenie Weenie品牌及該品牌相關(guān)的資產(chǎn)和業(yè)務(wù)事項(xiàng)”這一內(nèi)幕信息，胡忠權(quán)、于洪瑞、王風(fēng)雷、樊通興等人或本身為內(nèi)幕信息知情人，或與內(nèi)幕信息知情人存在特定關(guān)系和聯(lián)絡(luò)接觸，在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，明顯異常地交易了“維格娜絲”，構(gòu)成證券法明確禁止的內(nèi)幕交易行為。

火山君（微信公眾號(hào)：huoshan5188）注意到，在證監(jiān)會(huì)公布的這7起內(nèi)幕交易案件中，內(nèi)幕交易者并不是100%實(shí)現(xiàn)盈利，甚至還有人虧損數(shù)百萬，最終還要接受處罰和沒收，真是得不償失。

證監(jiān)會(huì)常態(tài)化打擊內(nèi)幕交易

某中型券商投行人士向火山君（微信公眾號(hào)：huoshan5188）說道：“投行在開展業(yè)務(wù)時(shí)，對(duì)內(nèi)幕信息的隔離制度是尤為嚴(yán)格的。第一，要和企業(yè)簽署保密協(xié)議；第二，嚴(yán)格控制內(nèi)幕知情人的必要范圍；第三，提及內(nèi)幕信息的時(shí)候，會(huì)再三向企業(yè)強(qiáng)調(diào)證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定，比如內(nèi)幕知情人申報(bào)、內(nèi)幕交易的處罰和內(nèi)幕交易導(dǎo)致的股價(jià)異動(dòng)可能直接導(dǎo)致重組無法實(shí)施之類的；第四，就是向交易所申報(bào)內(nèi)幕知情人名單，由交易所進(jìn)行監(jiān)控。”由此看來，雖然投行對(duì)內(nèi)幕交易的防范工作相當(dāng)具體，但仍然止不住內(nèi)幕信息知情人對(duì)利益的覬覦，進(jìn)而以身試險(xiǎn)。

火山君（微信公眾號(hào)：huoshan5188）注意到，證監(jiān)會(huì)在8月份召開的4次例行發(fā)布會(huì)上，其中2次都重點(diǎn)涉及到內(nèi)幕交易問題，本周在例行發(fā)布會(huì)上提到的行政處罰案件又都是涉及內(nèi)幕交易。

證監(jiān)會(huì)表示，上市公司并購(gòu)重組領(lǐng)域已成為內(nèi)幕交易違法行為的易發(fā)、高發(fā)地帶，證監(jiān)會(huì)將對(duì)該領(lǐng)域發(fā)生的違法行為予以持續(xù)嚴(yán)厲打擊。上市公司并購(gòu)重組事項(xiàng)籌劃周期長(zhǎng)，牽涉面廣，但內(nèi)幕信息絕不能淪為“唐僧肉”，容不得“近水樓臺(tái)先得月”。

本周，證監(jiān)會(huì)提到，內(nèi)幕交易違法行為經(jīng)常呈現(xiàn)出窩案特征，多名違法行為人聚焦同一內(nèi)幕信息進(jìn)行“圍獵”，甚至互相建議、彼此串聯(lián)，必須嚴(yán)懲。證監(jiān)會(huì)將常抓不懈，持之以恒打擊內(nèi)幕交易違法行為，不斷強(qiáng)化監(jiān)管執(zhí)法，督促相關(guān)內(nèi)幕知情人律己慎行，遵守內(nèi)幕交易禁令，恪守職業(yè)道德，警示市場(chǎng)相關(guān)方切勿逾越法律底線，依法參與證券投資，切實(shí)維護(hù)公平公正的市場(chǎng)秩序，保護(hù)廣大投資者合法權(quán)益。