每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 施娜    

每經(jīng)記者 施娜

近日，江蘇銀行宣布其IPO申請(qǐng)已經(jīng)通過了證監(jiān)會(huì)發(fā)審會(huì)。而11月16日，哈爾濱銀行公告了擬發(fā)行A股事宜進(jìn)展情況，該行于2015年8月31日就擬發(fā)行A股事宜向中國證監(jiān)會(huì)提交包括A股招股說明書申報(bào)稿在內(nèi)的申請(qǐng)材料，并已獲中國證監(jiān)會(huì)受理。

業(yè)內(nèi)人士表示，繼國有銀行、股份制銀行之后，停滯8年的第三波銀行上市潮正在來襲，城商行、農(nóng)商行等地方性銀行的上市通路有望再度打開。

據(jù)了解，目前有11家城商行和農(nóng)商行排隊(duì)等待上市，至少2家H股上市城商行等待回歸A股。

對(duì)此，中國人民大學(xué)重陽金融研究院客座研究員董希淼在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)表示，隨著銀行業(yè)務(wù)的高速發(fā)展，這些地方銀行對(duì)資本補(bǔ)充有一定壓力，但上市并非只為補(bǔ)充資本。通過上市，城商行和農(nóng)商行還可以改善公司治理結(jié)構(gòu)，規(guī)范自身業(yè)務(wù)發(fā)展等；財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)更加公開透明，也有利于公眾監(jiān)督。

10多家銀行A股排隊(duì)上市

11月16日，哈爾濱銀行公告了其回歸A股的進(jìn)展情況。如無意外，該行將是首家實(shí)現(xiàn)“A+H”股上市的城商行。

根據(jù)哈爾濱銀行“首次公開發(fā)行A股股票招股說明書（申報(bào)稿）”內(nèi)容，該行A股新股發(fā)行上限為36.66億股，占擴(kuò)大后總股本的25%。以本次發(fā)行前每股凈資產(chǎn)每股2.78元（人民幣，下同）計(jì)算，募資總額的下限為101.91億元，突破100億元。

業(yè)內(nèi)人士還表示，哈爾濱銀行若成功完成此次發(fā)行，將成為注冊資本第二大的國內(nèi)城商行。

對(duì)于回歸A股市場的原因，記者致電哈爾濱銀行相關(guān)工作人員，對(duì)方表示，一切以招股說明書為準(zhǔn)。

哈爾濱銀行招股說明書顯示，截至2015年6月30日，該行資產(chǎn)總額為3917.87億元，貸款總額為1531.52億元，客戶存款總額為2582.29億元；不良貸款率、資本充足率、一級(jí)資本充足率和核心一級(jí)資本充足率分別為1.36%、12.53%、12.02%和12.02%。

同時(shí)，該招股說明書表示，公司將繼續(xù)增加高收益的小額信貸資產(chǎn)占比， 加大不良資產(chǎn)清收力度，增強(qiáng)自身盈利能力。增強(qiáng)內(nèi)生性資本補(bǔ)充能力將成為該行補(bǔ)充資本金的重要途徑和渠道。實(shí)現(xiàn)A股首次公開發(fā)行上市，并在上市后根據(jù)資本需求情況，通過多種股權(quán)融資方式補(bǔ)充核心資本，并為進(jìn)一步發(fā)行附屬資本工具創(chuàng)造條件；并擇機(jī)通過發(fā)行次級(jí)債券、混合資本債等工具以補(bǔ)充其他一級(jí)資本及二級(jí)資本，形成合理的資本水平及資本構(gòu)成。

此外，在A股市場上，除了江蘇銀行已經(jīng)通過發(fā)審?fù)猓睹咳战?jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，等待上市的還有貴陽銀行、杭州銀行、上海銀行、徽商銀行、哈爾濱銀行等幾家城商行，以及吳江農(nóng)商行、常熟農(nóng)商行、無錫農(nóng)商行、張家港農(nóng)商行、江陰農(nóng)商行等5家農(nóng)商行。另有多家城商行已啟動(dòng)了A股上市計(jì)劃。

38家銀行發(fā)行二級(jí)資本債

“資本是比較珍貴的，難以再輕易補(bǔ)充，現(xiàn)在很多銀行都面臨資本補(bǔ)充的壓力。”一位銀行工作人員表示。

在IPO難以成行的背景下，銀行也在尋求通過其他途徑來補(bǔ)充資本。

中國債券信息網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，截至目前，2015年商業(yè)銀行二級(jí)資本債實(shí)際發(fā)行量為1863.64億元，票面利率在5%~6.5%之間；而2014年商業(yè)銀行二級(jí)資本債實(shí)際發(fā)行量為3568.5億元，票面利率在5.3%~7%之間。不過，二級(jí)資本債僅能補(bǔ)充銀行的附屬資本，并不能代替股權(quán)融資等方式補(bǔ)充一級(jí)資本。

發(fā)行主體方面，截至目前，共有青島銀行等38家銀行參與二級(jí)資本債的發(fā)行，總共40單（北京銀行和紹興銀行各發(fā)行了2單）。其中，33家為城市商業(yè)銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行，較2014年明顯增多，且發(fā)行規(guī)模也有所增加。據(jù)初步統(tǒng)計(jì)，今年以來，城市商業(yè)銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行發(fā)行二級(jí)資本債的總規(guī)模約比去年全年增加300多億元。

值得注意的是，2014年二級(jí)資本債的發(fā)行主體更多的是全國性股份制銀行等，發(fā)行主體數(shù)量約占40%，發(fā)債規(guī)模約占80%。

對(duì)此，董希淼表示，二級(jí)資本債也是補(bǔ)充資本的一種方式。去年股份制銀行發(fā)債較多今年較少，而城商行發(fā)債較多，可能因面臨情況有所不同。同時(shí)，由于此前股市紅火，城商行對(duì)IPO也有更多的預(yù)期。