每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 王一鳴    

每經(jīng)記者 王一鳴

券商布局互聯(lián)網(wǎng)金融的步伐正在提速，定位于小額融資市場(chǎng)的產(chǎn)品層出不窮。據(jù)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》不完全統(tǒng)計(jì)，今年已有中山證券、上海證券、國泰君安、銀河證券等多家大小券商先后推出如 “小融通”、“速e融”、“君弘微融資”等產(chǎn)品。

與此前不同的是，近期，同信證券聯(lián)合網(wǎng)貸（P2P）公司贏眾通和互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司眾安保險(xiǎn)，推出的小額快速融資產(chǎn)品“隨時(shí)貸”因其“無抵押、無擔(dān)保、無限定用途”的三無特點(diǎn)而備受關(guān)注，同時(shí)也因此引來了各方質(zhì)疑。據(jù)《理財(cái)周報(bào)》此前報(bào)道，“隨時(shí)貸”已經(jīng)受到證監(jiān)會(huì)關(guān)注。

產(chǎn)品身具四大特點(diǎn)

公開資料顯示，西藏同信證券是一家在全國擁有34個(gè)營業(yè)部的小型券商，注冊(cè)資本6億元。2013年同信證券資產(chǎn)、收入等各項(xiàng)指標(biāo)在115家證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)中排名在80名之后。

在9月11日召開的新聞發(fā)布會(huì)上，同信證券介紹稱，除了“無抵押、無擔(dān)保、無限定用途”之外，“隨時(shí)貸”與同類產(chǎn)品的不同之處還在于：1，投資者賬戶資產(chǎn)額達(dá)到2000元便可借貸。借款起點(diǎn)低至1000元，累加100元起，最高可借20萬元。而其他券商的類似產(chǎn)品最低融資額則在5000元以上；2，“隨時(shí)貸”給出了最低至8.5%的貸款利率，這一利率水平，打破了融資融券業(yè)務(wù)8.6%的融資利率底線；3，用戶在線提交貸款申請(qǐng)后，公司10秒內(nèi)即可閃電放貸，且用戶立即可提取貸款到銀行卡用作任意用途，而業(yè)內(nèi)其他產(chǎn)品多為第二天到款；4，“隨時(shí)貸”的資金全部來自其合作伙伴P2P網(wǎng)站贏眾通的投資人，突破了小型券商受制于資本金不足，小額貸款等資本中介業(yè)務(wù)難以鋪開的瓶頸。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，“隨時(shí)貸”合作方之一的贏眾通官網(wǎng)顯示，其于2014年8月正式上線，全稱為 “深圳市贏眾通金融信息服務(wù)股份有限公司”，總部位于深圳，是一家創(chuàng)新型的P2P互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)。贏眾通創(chuàng)始人及核心團(tuán)隊(duì)由來自于騰訊、阿里巴巴、招商銀行、國泰君安、快錢等知名互聯(lián)網(wǎng)公司和金融機(jī)構(gòu)的資深人士所組成。

同信證券融資融券部副總監(jiān)、“隨時(shí)貸”項(xiàng)目負(fù)責(zé)人鄧娟透露，“隨時(shí)貸”自8月推出以來，達(dá)成的借貸金額已有數(shù)千萬元。

授信模型由三方共建

盡管“隨時(shí)貸”有著以上種種的創(chuàng)新突破，但如何防止用戶惡意套現(xiàn)，把控資金風(fēng)險(xiǎn)，成為外界關(guān)注和質(zhì)疑的焦點(diǎn)。

對(duì)此，鄧娟在發(fā)布會(huì)上介紹，“隨時(shí)貸”產(chǎn)品的授信模型由三方（同信證券、贏眾通、眾安保險(xiǎn)）共建。同信證券不包攬信用審核，合作方眾安保險(xiǎn)除了為借款人提供全額賠付保險(xiǎn)之外，還將利用大數(shù)據(jù)優(yōu)勢(shì)，在線審核和快速分析借款人的信用風(fēng)險(xiǎn)并計(jì)算出融資額度。只需有可流通的同信證券賬戶資產(chǎn)（基金、股票、債券、資金等），即可申請(qǐng)最高達(dá)賬戶資產(chǎn)50%的融資額。

并且，客戶辦理“隨時(shí)貸”業(yè)務(wù)時(shí)，同信證券不會(huì)對(duì)客戶賬戶進(jìn)行凍結(jié)。投資者仍可以購買股票、基金，但作為風(fēng)控措施的一部分，公司將會(huì)對(duì)資金的轉(zhuǎn)出進(jìn)行限制，以防止惡意套現(xiàn)情況的出現(xiàn)，鄧娟表示。

同信證券一位高層則描述道，在這個(gè)過程中，眾安保險(xiǎn)為借款提供保證保險(xiǎn)，這是基于互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新理念的有益嘗試。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，公開資料顯示，眾安保險(xiǎn)是國內(nèi)首家互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)公司，由阿里巴巴，騰訊，平安保險(xiǎn)等知名企業(yè)聯(lián)合發(fā)起。贏眾通是眾安保險(xiǎn)在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的戰(zhàn)略合作伙伴。

值得注意的是，目前其他券商的融資服務(wù)都需要證券質(zhì)押，且質(zhì)押股票不能操作。有券商業(yè)內(nèi)人士指出，“隨時(shí)貸”無需質(zhì)押，賬戶可自由操作的特點(diǎn)，與業(yè)內(nèi)現(xiàn)有信用業(yè)務(wù)模式相比，對(duì)投資者來說無疑更加方便。不過，鑒于其股票賬戶資產(chǎn)的信用風(fēng)控模型搭建剛剛起步，其風(fēng)控有效性仍待驗(yàn)證。

與此同時(shí)，記者注意到，據(jù)《理財(cái)周報(bào)》近日?qǐng)?bào)道，證監(jiān)會(huì)目前已經(jīng)關(guān)注此款產(chǎn)品，正向同信方面了解情況。