編者按 資本市場(chǎng)向來(lái)強(qiáng)者恒強(qiáng)，強(qiáng)力機(jī)構(gòu)的一舉一動(dòng)往往能透露出市場(chǎng)未來(lái)的機(jī)會(huì)和風(fēng)險(xiǎn)。 隨著上市公司一季報(bào)披露漸近尾聲，被稱(chēng)為“國(guó)家隊(duì)”的社保基金、以靈活和敏捷著稱(chēng)的陽(yáng)光私募、嗅覺(jué)敏銳的QFII等各大機(jī)構(gòu)最新持股路徑基本浮出水面。 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者通過(guò)對(duì)一季報(bào)中這些機(jī)構(gòu)動(dòng)向的全方位梳理發(fā)現(xiàn)，一季度社?；鹱睢扮娗椤?7只個(gè)股，社保108組合以及社保115組合現(xiàn)身多只今年以來(lái)的牛股十大流通股股東名單；與此同時(shí)，私募基金仍在大幅進(jìn)軍中小盤(pán)股，而QFII則專(zhuān)注于對(duì)大盤(pán)藍(lán)籌股的投資，不少Q(mào)FII更是重倉(cāng)以貴州茅臺(tái)為首的白酒股。 《《《 社?；? 17股成“國(guó)家隊(duì)”大眾情人兩社保組合選股出眾 每經(jīng)記者李娜發(fā)自成都 隨著上市公司一季報(bào)披露漸近尾聲，享有“國(guó)家隊(duì)”美譽(yù)的社?；鹪?014年的建倉(cāng)布局逐漸浮出水面。 在成長(zhǎng)和藍(lán)籌兩股風(fēng)格糾結(jié)中，社?；鸬恼娟?duì)自然引人注目。社?；鸬木蚪饘毜貢?huì)集中在哪兒，又抓住了哪些2014年以來(lái)的牛股呢？ “鐘情”17只個(gè)股/ 同花順數(shù)據(jù)顯示，截至4月26日，在已披露一季報(bào)的上市公司中，社?；鹨堰M(jìn)駐了共317家上市公司中前十大流通股股東的名單。從持倉(cāng)市值來(lái)看，中國(guó)石油、農(nóng)業(yè)銀行、大秦鐵路和中國(guó)神華位居前四，均在20億元之上，但持有的社保組合在數(shù)量上多為單打獨(dú)斗為主。 值得注意的是，數(shù)據(jù)進(jìn)一步表明，共有17家上市公司成為社?；鸬摹按蟊娗槿恕?，同一時(shí)間被三只及以上社?；鸾M合共同駐守。它們分別為，中煤能源、重慶百貨、中南傳媒、中國(guó)化學(xué)、同仁堂、七匹狼、歐菲光、隆平高科、建發(fā)股份、江蘇國(guó)泰、海格通信、山大華特、涪陵榨菜、德賽電池、承德露露、太極股份和華僑城A。 積極打造互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，謀求轉(zhuǎn)型的中南傳媒發(fā)布的一季報(bào)顯示，社保104組合、社保108組合和社保110組合位列前十大流通股股東行列。其中鵬華基金掌管的社保104組合長(zhǎng)期持有該股，并在今年一季度大舉增持3405萬(wàn)股，持股數(shù)量達(dá)到了5488.89萬(wàn)股，成為公司第三大流通股股東。易方達(dá)管理的社保109組合持有1320萬(wàn)股，招商基金掌管的社保110組合則是殺了個(gè)“回馬槍”，在去年三季度大舉減持后，又在今年一季度重新買(mǎi)入1320萬(wàn)股，成為公司第八大流通股股東，演繹了一場(chǎng)“高拋低吸”的好戲。 原本就備受社保資金青睞的涪陵榨菜，在剛剛過(guò)去的一季度更是迎來(lái)社保資金的同步加倉(cāng)。其一季報(bào)顯示，銀華基金掌舵的社保118組合再度大舉增持229萬(wàn)股，持股數(shù)量增至505萬(wàn)股，占公司流通股本的9.07%，并成為第一大流通股股東。銀華基金旗下的銀華優(yōu)質(zhì)增長(zhǎng)和銀華核心價(jià)值兩只基金也同樣位列公司前十大流通股股東。此外，社保110組合和社保404組合則分別小幅增持25萬(wàn)股、20萬(wàn)股。 中煤能源則是在一季度迎來(lái)了社保403組合、社保414組合和社保415組合三位新股東，合計(jì)持股數(shù)為1.53億股。 最受社保資金青睞的非華僑城A莫屬。一季報(bào)顯示，公司前十大流通股股東中出現(xiàn)4只社保組合，其中鵬華基金管理的社保104組合一季度小幅加倉(cāng)150萬(wàn)股，以近1.57億股的持股量繼續(xù)穩(wěn)居華僑城A第一大流通股股東，社保102組合加倉(cāng)600萬(wàn)股，以近6000萬(wàn)股的持股量位列第三大流通股股東，南方基金管理的社保101組合和海富通基金管理的社保116組合同時(shí)新晉為公司前十大流通股股東。 具有特拉斯概念的德賽電池，則贏得了廣發(fā)基金和華夏基金等旗下相應(yīng)社保資金的青睞。廣發(fā)基金管理的社保115組合與社保414組合在一季度末分別持有140萬(wàn)股和70萬(wàn)股，華夏打理的社保107組合持股數(shù)量為172萬(wàn)股。而易方達(dá)管理的社保109組合小幅減持7萬(wàn)股后，仍持有220萬(wàn)股。 108、115組合成抓牛股能手/ 2014年以來(lái)，A股漲少跌多。統(tǒng)計(jì)顯示，從年初至上周五，滬深兩市2500多家上市公司，只有1100多家股價(jià)上漲，占比不到一半。 與此同時(shí)，對(duì)于前述317家上市公司，股價(jià)也同樣是漲少跌多，但這并不妨礙社保組合捕捉牛股。同花順數(shù)據(jù)表明，以盛路通信為首的20家被社保挑中的上市公司股價(jià)區(qū)間漲幅超過(guò)40%。 而博時(shí)基金旗下的社保108組合則現(xiàn)身其中的4家上市公司前十大流通股股東名單?；?dòng)娛樂(lè)，一直為社保基金108組合長(zhǎng)期持有。去年四季度期間，該社保組合增持近180萬(wàn)股，持股數(shù)量于去年底達(dá)到了443萬(wàn)股，當(dāng)時(shí)互動(dòng)娛樂(lè)的股價(jià)絕大部分時(shí)間都位于20元下方。進(jìn)入2014年，互動(dòng)娛樂(lè)股價(jià)不斷攀升，曾一度觸及到40元。與此同時(shí)，社保108組合仍在小幅增持，截至2月28日，社保108組合持有該股的數(shù)量達(dá)到450萬(wàn)股。值得注意的是，該股最新發(fā)布的一季報(bào)顯示，社保108組合持有互動(dòng)娛樂(lè)流通股數(shù)量為500萬(wàn)股，由此不難發(fā)現(xiàn)，社保108組合在互動(dòng)娛樂(lè)3月份僅有的10個(gè)交易日內(nèi)，又在二級(jí)市場(chǎng)上吸籌了50萬(wàn)股。事實(shí)上，在此前互動(dòng)娛樂(lè)推出的定向增發(fā)中，博時(shí)基金最終以28.8元/股的價(jià)格拿到200萬(wàn)股并鎖定一年。而互動(dòng)娛樂(lè)4月初發(fā)布的新增股份上市公告書(shū)中“本次發(fā)行前后公司前十名股東情況”欄顯示，社保108組合持股數(shù)量達(dá)700萬(wàn)股，可見(jiàn)博時(shí)基金獲配的200萬(wàn)股正是為其所管理的社保108組合所持有。至此，社保108組合持有互動(dòng)娛樂(lè)的限售股為200萬(wàn)股，流通股為500萬(wàn)股。二級(jí)市場(chǎng)和“一級(jí)半”市場(chǎng)兩手抓，顯示社保108組合對(duì)互動(dòng)娛樂(lè)的情有獨(dú)鐘。 與此同時(shí)，社保108組合于去年四季度布局的華納百錄，在4月初宣布復(fù)牌，截至上周五，股價(jià)漲幅達(dá)到48%。而且該股計(jì)劃推出10轉(zhuǎn)10派1.7元高分紅方案。值得注意的是，社保108組合此前持有的金達(dá)威，若未出售，該股上周五收盤(pán)價(jià)仍位于30元之上，漲幅已接近翻倍。新國(guó)都在刊登重大資產(chǎn)重組于今年2月中旬復(fù)牌后，股價(jià)一路飆升，漲幅較停牌前接近九成，而社保108組合則是在其復(fù)牌后大舉購(gòu)入近200萬(wàn)股。 數(shù)據(jù)同樣顯示，廣發(fā)基金旗下的社保115組合也表現(xiàn)出色。該社保組合于一季度布局的興源過(guò)濾，股價(jià)自年初的不足17元曾一度摸高至40元，截至上周五仍在30元之上。一季報(bào)顯示，社保115組合持有近150萬(wàn)股，為該公司第十大流通股股東。社保115組合在一季度介入的還有日發(fā)精機(jī)，該股自年初至停牌前，股價(jià)漲至27元附近，漲幅已接近60%。股價(jià)表現(xiàn)同樣出色的博騰股份，前十大流通股股東名單中也出現(xiàn)了社保115組合身影。 此外，長(zhǎng)盛基金掌管的社保105組合持有的力源信息、仟源制藥和東方精工，社保603組合配置的鴻利光電和寧波華翔，大成基金旗下社保411組合介入的雷柏科技和遠(yuǎn)東股份，股價(jià)均有出眾的表現(xiàn)。 風(fēng)格偏好各異/ 市場(chǎng)未來(lái)投資機(jī)會(huì)究竟是在藍(lán)籌股還是成長(zhǎng)股，公募基金的觀點(diǎn)并不統(tǒng)一，社保基金偏好也各異。 統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，部分社?；鸾M合傾向于配置大盤(pán)藍(lán)籌，尤其是招商基金掌管的社保110組合。在已公布的上市公司一季報(bào)中，社保110組合的資產(chǎn)配置中，擁有陜天然氣、山煤國(guó)際、金鴻能源、陽(yáng)泉煤業(yè)、冀東水泥等能源股。此外，社保110組合還配置了太極股份、普絡(luò)藥業(yè)、千紅制藥等一批醫(yī)藥股。由此不難看出，社保110組合的配置采取了大盤(pán)藍(lán)籌和醫(yī)藥股的思路。而其同門(mén)的社保604組合也重點(diǎn)關(guān)注了山大華特、東阿阿膠等醫(yī)療保健類(lèi)上市公司。 不過(guò)，匯添富旗下的社保117組合，其配置資產(chǎn)的思路更多體現(xiàn)出大消費(fèi)的概念，除持有通化東寶、天士力、北陸藥業(yè)等醫(yī)藥股外，還投資了南方食品、海寧皮城、梅花傘等消費(fèi)題材股。 此外，長(zhǎng)盛基金掌管的兩只社保基金組合則共同持有西隴化工。 《《《 私募基金 大幅新進(jìn)中小盤(pán)股私募大佬持股浮出水面 每經(jīng)記者宋雙發(fā)自成都 根據(jù)同花順iFind統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，一季度末，陽(yáng)光私募共現(xiàn)身200家上市公司前十大流通股股東名單中，其中增持39只，減持51只，新進(jìn)86只。 按持股市值排序，私募基金一季度末前十大重倉(cāng)股為三友化工、泛海建設(shè)、萬(wàn)華化學(xué)、三聚環(huán)保、上海萊士、三安光電、燕京啤酒、東陽(yáng)光鋁、樂(lè)視網(wǎng)、浙富控股。 增持的39只個(gè)股中，天健集團(tuán)增持?jǐn)?shù)量最多，一季度私募基金增持747.79萬(wàn)股至887.28萬(wàn)股。其次，私募基金增持萬(wàn)華化學(xué)數(shù)量也超過(guò)700萬(wàn)股。燕京啤酒、宜華木業(yè)、北辰實(shí)業(yè)、尖峰集團(tuán)、東方精工獲私募基金增持?jǐn)?shù)量均超過(guò)200萬(wàn)股。 減持的51只個(gè)股中，三友化工為第一大減持股，私募基金一季度合計(jì)減持該股1779.89萬(wàn)股；同時(shí)對(duì)樂(lè)普醫(yī)療減持也超千萬(wàn)股，而東陽(yáng)光鋁、華儀電氣、欣龍控股、易聯(lián)眾、大亞科技、上柴股份、浙富控股、金鴻能源、華西能源等被私募基金減持均超200萬(wàn)股。 一季度私募基金新進(jìn)的86只股票則以創(chuàng)業(yè)板和中小板為主，合計(jì)51只。新進(jìn)的18只創(chuàng)業(yè)板個(gè)股中，樂(lè)視網(wǎng)為第一大新進(jìn)個(gè)股，展博1期新進(jìn)買(mǎi)入531.58萬(wàn)股，以該股3月31日收盤(pán)價(jià)37.35元計(jì)算，持股市值達(dá)1.98億元。此外，私募基金新進(jìn)大富科技、光一科技、飛力達(dá)、科斯伍德、東方電熱、松德股份、易事特、新開(kāi)普、雙龍股份、金城醫(yī)藥、佳創(chuàng)視訊、振東制藥等創(chuàng)業(yè)板個(gè)股也較多，持有市值均超千萬(wàn)元。整體來(lái)看，86只個(gè)股以持股數(shù)排名，私募基金前十大新進(jìn)個(gè)股為國(guó)電電力、大冷股份、煙臺(tái)冰輪、華工科技、中航電子、黔源電力、天成控股、冀東水泥、振華科技、巨力索具。 而隨著上市公司一季報(bào)陸續(xù)公布，備受業(yè)內(nèi)關(guān)注的私募大佬徐翔、王亞偉最新持股情況也浮出水面。 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，截至4月25日澤熙6期一共出現(xiàn)在6家上市公司一季報(bào)前十大流通股東席位，分別新進(jìn)特爾佳1005.55萬(wàn)股、國(guó)際實(shí)業(yè)626.45萬(wàn)股、七匹狼520.11萬(wàn)股、盛通股份139.99萬(wàn)股、江鉆股份83.69萬(wàn)股，同時(shí)持有東方鋯業(yè)151.15萬(wàn)股不變。澤熙4期持有明牌珠寶114.79萬(wàn)股不變。澤熙1號(hào)持有青松股份242.09萬(wàn)股不變，新進(jìn)黔源電力737.16萬(wàn)股。 王亞偉管理的昀灃目前已現(xiàn)身8家上市公司前十大流通股股東席位，其中新進(jìn)冀東水泥594萬(wàn)股、寶德股份79.31萬(wàn)股、千足珍珠80萬(wàn)股；增持南風(fēng)股份11.8萬(wàn)股至190萬(wàn)股，增持北京城鄉(xiāng)1.5萬(wàn)股至861.5萬(wàn)股；持有三聚環(huán)保2500萬(wàn)股未變；減持中環(huán)股份和華潤(rùn)萬(wàn)東各74.5萬(wàn)股和10萬(wàn)股，一季度末分別持有475.5萬(wàn)股和370萬(wàn)股。 而一季度凈值表現(xiàn)出色的私募基金中，磐信1期目前現(xiàn)身3家上市公司前十大流通股股東行列，其分別新進(jìn)零七股份和洲明科技232.66萬(wàn)股和98.62萬(wàn)股，同時(shí)減持宏達(dá)爆破129.14萬(wàn)股至166.66萬(wàn)股。金中和投資新進(jìn)海欣食品和易事特各55萬(wàn)股和24萬(wàn)股。 《《《 QFII 專(zhuān)注投資大盤(pán)藍(lán)籌QFII也喝“白酒” 每經(jīng)記者宋雙發(fā)自成都 截至4月25日已披露的上市公司一季報(bào)，QFII一共現(xiàn)身其中99家公司前十大流通股股東席位。 根據(jù)同花順iFind統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，一季度QFII前十大重倉(cāng)股仍以大盤(pán)藍(lán)籌為主，按持股市值排名分別是貴州茅臺(tái)、海螺水泥、寧波銀行、中國(guó)平安、大秦鐵路、燕京啤酒、中國(guó)人壽、江鈴汽車(chē)、平安銀行、歐菲光。5家QFII合計(jì)持有貴州茅臺(tái)3180.38萬(wàn)股，市值合計(jì)49.2億元。 數(shù)據(jù)顯示，一季度13只個(gè)股獲QFII增持，海螺水泥為其第一大增持個(gè)股。一季度末，海螺水泥前十大流通股東中多達(dá)6家QFII，合計(jì)持有2.55億股，增持?jǐn)?shù)量達(dá)到1.03億股。而一季度，QFII對(duì)于中國(guó)人壽和貴州茅臺(tái)增持也超過(guò)千萬(wàn)股；此外獲QFII增持較多的還有安徽合力、永輝超市、喜臨門(mén)、中國(guó)神華、*ST天威、北信源、深圳燃?xì)獾取? 35只個(gè)股一季度為QFII新進(jìn)，祁連山為第一大新進(jìn)股，2家QFII合計(jì)新進(jìn)該股1486.19萬(wàn)股。此外新進(jìn)數(shù)量較多的是陽(yáng)光照明、北新建材、齊心文具、上海貝嶺、東阿阿膠、九九久、上海梅林等，新進(jìn)數(shù)量均超過(guò)300萬(wàn)股。 QFII一季度減持29只個(gè)股，第一大減持個(gè)股為中國(guó)平安，一季度QFII共減持中國(guó)平安3535.38萬(wàn)股至3873.61萬(wàn)股，僅剩1家QFII持有該股。此外，燕京啤酒和江南高纖的減持?jǐn)?shù)量也超過(guò)千萬(wàn)股；悅達(dá)投資、魯泰A、華新水泥、*ST大荒、得潤(rùn)電子、恒順醋業(yè)、大秦鐵路、大亞科技、海大集團(tuán)、烽火通信、平安銀行等遭QFII減持均超過(guò)百萬(wàn)股。 從行業(yè)方面看，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，若按流通股占比排序，根據(jù)申萬(wàn)一級(jí)行業(yè)劃分，QFII持有的上市公司主要集中于5大行業(yè)，即銀行、建筑材料、食品飲料、家電和紡織服裝。其中，持有銀行流通股占比達(dá)到5.7%，包括平安銀行和寧波銀行；建筑材料流通股占比為4.6%，包括北新建材、海螺水泥、祁連山、華新水泥；食品飲料流通股占比為3.2%，其中包括燕京啤酒、上海梅林、恒順醋業(yè)、貴州茅臺(tái)、老白干酒和水井坊。 一季度，QFII增持行業(yè)主要集中在食品飲料、建筑材料、化工、交通運(yùn)輸和休閑服務(wù)；減持行業(yè)則集中于銀行、家電、綜合、鋼鐵、汽車(chē)。 瑞士銀行、高盛、摩根士丹利國(guó)際、蓋茨基金會(huì)、科威特政府投資局、挪威中央銀行等是一季度末持有A股數(shù)量較多的QFII。 高盛一季度末持有4只個(gè)股，即八一鋼鐵、大秦鐵路、海螺水泥和齊心文具，合計(jì)持有1.35億股。蓋茨基金會(huì)則持有包括兩只*ST股在內(nèi)的8只個(gè)股，分別是*ST大荒、*ST天威、北新建材、飛樂(lè)音響、華宇軟件、歐菲光、揚(yáng)農(nóng)化工和永輝超市。